Updated 
คำสำคัญ
- กองทุนรวมคล้ายกับ ETF โดยที่ผู้จัดการกองทุนรวมรวบเงินจากนักลงทุนเพื่อซื้อหุ้นพร้อมกับหลักทรัพย์อื่น ๆ อย่างหุ้น พันธบัตร และหลักทรัพย์อื่น ๆ นักลงทุนจากนั้นซื้อหน่วยลงทุนของกองทุนรวมโดยตรงจากบริษัทที่ออก ETF เช่น Vanguard
- ETF เป็นยานพาหนะการลงทุนที่รวบเงินจากนักลงทุนเพื่อซื้อพอร์ตโฟลิโอของหุ้น พันธบัตร และหลักทรัพย์อื่น ๆ
- ต้องการลองซื้อขาย CFD ด้วยคำสั่งตลาดที่แตกต่างกันหรือไม่? ลองฝึกที่บัญชีสาธิตของเราได้เลยค่ะ.
ที่มาและข้อนำเสนอ
กองทุนที่ซื้อขายในตลาดร่วมกับกองทุนรวมมีความคล้ายคลึงกันมาก ทั้งสองกองทุนนี้รวบรวมการลงทุนของนักลงทุนในรูปแบบของหลักทรัพย์ต่าง ๆ เช่นหุ้นพันธบัตร สินค้าโภคภัณฑ์ และหุ้น เด่นอย่างควบคู่ การดำเนินการดังกล่าวนี้ช่วยเสนอโอกาสให้กับนักลงทุนและผู้เทรดในการลงทุนในกลุ่มหลาย ๆ คลาสของสินทรัพย์ ดังนั้น พวกเขาเป็นที่นิยมในการลงทุนและการเทรดเนื่องจากเป็นวิธีหนึ่งในการควบคุมความหลากหลายในพอร์ตโฟลิโอของพวกเขา
ในบทความนี้เราจะอธิบายเกี่ยวกับทั้งกองทุนรวมและกองทุนที่ซื้อขายในตลาด และให้ข้อมูลเกี่ยวกับวิธีการลงทุนในกองทุนรวมหรือ ETFs โปรดทราบว่าเราอยู่ในสายการลงทุนในภาคการเงินและไม่ได้แปลคำว่า “Vantage Markets”
ETFS คืออะไร
ETFs เป็นยานพาหนะการลงทุนที่รวบรวมเงินจากนักลงทุนเพื่อซื้อพอร์ตโฟลิโอของหุ้น พันธบัตรและหลักทรัพย์อื่น ๆ
คำว่า “กองทุนรวมที่ซื้อขายบนตลาดหลักทรัพย์” หมายถึงนักลงทุนสามารถซื้อขาย ETFs บนตลาดหลักทรัพย์ เช่น ตลาดหลักทรัพย์นิวยอร์กหรือนาสแดค ที่นี่ ETFs มักถูกใช้ในการติดตามดัชนีตลาด เช่น ดัชนีสแตนดาร์ดแอนด์พูร์ (S&P) 500 ซึ่งติดตามประสิทธิภาพของหุ้น 500 บริษัทใหญ่ที่รายชื่อในตลาดหลักทรัพย์ในสหรัฐอเมริกา
บริษัทกองทุนจัดการ ETFs เหล่านี้ และเป็นตองรับการซื้อขายของ ETFs นักซื้อขายจะต้องจ่ายค่าธรรมเนียมให้กับบริษัทกองทุนในรูปแบบของร้อยละของรายจ่ายหรือร้อยละของสินทรัพย์ที่จัดการ เกือบทุก ETFs เป็นการจัดการแบบผ่านทาง และอัตราค่าใช้จ่ายสามารถเป็นราคาต่ำมาก แต่เร็วๆ นี้มีจำนวนมากของ ETFs ที่จัดการแบบทำงานเสมอ เช่น ARKK [1] ให้ความสนใจมากขึ้น
กองทุนรวมคืออะไร
กองทุนรวมคล้ายกับ ETFs โดยที่ผู้จัดการกองทุนรวมจะรวมเงินจากนักลงทุนเพื่อซื้อกองหุ้นสายพันธุ์ต่าง ๆ หุ้นสต็อก พันธบัตร และหลักทรัพย์อื่น ๆ นักลงทุนจากนั้นจะซื้อหุ้นของกองทุนรวมโดยตรงจากบริษัทที่เปิด ETF ออกมา เช่น Vanguard
กองทุนรวมมักจะมีการบริหารกองทุนโดยใช้วิธีการที่ระมัดระวัง โดยที่ผู้จัดการกองทุนจะพยายามที่จะเอาชนะตลาดโดยการซื้อขายหลักทรัพย์ด้วยความเชี่ยวชาญของพวกเขา ผู้จัดการกองทุนมุ่งหวังที่จะช่วยให้นักลงทุนสามารถทำกำไรมากขึ้นได้ อย่างไรก็ตามนี่อาจเป็นสิ่งที่ทำให้ค่าใช้จ่ายสูงขึ้นสำหรับนักลงทุนเนื่องจากผู้จัดการกองทุนต้องใช้เวลาและความพยายามมากขึ้นในการวิจัยและวิเคราะห์หลักทรัพย์ที่ถูกซื้อขาย นอกจากนี้ยังอาจหมายถึงประสิทธิผลที่แย่ขึ้นสำหรับกองทุนรวมหากผู้จัดการกองทุนล้มเหลวในการตัดสินใจที่ถูกต้อง
ในปีก่อนหน้านี้ กองทุนรวมมักจะมีการบริหารโดยใช้วิธีการที่ระมัดระวังโดยทั่วไป อย่างไรก็ตาม กองทุนรวมที่มีการบริหารโดยใช้วิธีการผ่านเสียง โดยติดตามดัชนีกำลังเริ่มได้รับความนิยมมากขึ้น [2]
ข้อความถึงความคล้ายคลึงระหว่าง ETF และกองทุนรวม
เหมือนที่ได้กล่าวมาข้างต้น ETF และกองทุนรวมมีความคล้ายคลึงกันในเรื่องของการรวมเงินลงทุนของนักลงทุนเข้าด้วยกันเพื่อซื้อหุ้นรวมชุดหลากหลายของหุ้น พันธบัตร และหลักทรัพย์อื่น ๆ เพื่อสร้างพอร์ตโฟลิโอที่มีความหลากหลาย โดยการรวมเงินลงทุนของนักลงทุนเข้าด้วยกัน เขาสามารถกระจายการถือหุ้นของตนในรถมอเตอร์สำหรับการลงทุนที่หลากหลาย ทำให้มีผลต่อผลกระทบที่หลายหลายหรือชนิดหลาย ๆ ตัว ต่อพอร์ตโฟลิโอโดยรวม ETF หรือกองทุนรวมเป็นชุดของหลายร้อยหรือหลายพันหลักทรัพย์ นักลงทุนจะไม่ได้รับผลกระทบมากหากหนึ่งหลักทรัพย์ไม่ดำเนินการดี [3]
ทั้ง ETF และกองทุนรวมจัดการโดยผู้จัดการกองทุนหรือบริษัทจัดการ และสามารถจัดการโดยการดำเนินงานอย่างเป็นกิจกรรมหรือเป็นการดำเนินงานแบบไม่เป็นกิจกรรมได้ กองทุนเหล่านี้จะมีค่าใช้จ่ายแต่ไม่ใช่ทุกกองทุนจะมีค่าใช้จ่ายเหล่านี้ ตัวอย่างหนึ่งของค่าใช้จ่ายเช่นค่าจัดการ ค่าธรรมเนียมเพื่อชดเชยผู้ที่ตัดสินใจในการซื้อและขายสำหรับกองทุน
ความแตกต่างระหว่างกองทุนซื้อขายได้ (ETF) และกองทุนรวม (Mutual Funds)
| ETFs | Mutual Funds | |
| ยอดกองทุนถูกกำหนดราคาอย่างไรครับ/ค่ะ? | Exchange-traded funds (ETFs) ถูกซื้อขายบนตลาดหุ้น ดังนั้นการซื้อขายในตลาดจะกำหนดค่าของกองทุนซึ่งจะเปลี่ยนแปลงตลอดระหว่างวันซื้อขายได้. | ขายในราคาเท่ากับมูลค่าสุทธิของสินทรัพย์ที่ปิดทุกรอบการซื้อขายในวันนั้นๆครับ/ค่ะ |
บิด-ถาม Spread [4] | ใช่ จะมีการกระจายขาย โดยที่ ETF ถูกซื้อขายอย่างสม่ำเสมอเหมือนหุ้นทั่วไป | ไม่มีการกระจายตลาดเกิดขึ้น เนื่องจากการทำธุรกรรมเกิดขึ้นเฉพาะในราคาสินทรัพย์สุทธิที่ประมาณค่าตลาด (net asset value) เท่านั้นครับ/ค่ะ |
ระยะเวลาการซื้อขาย | การซื้อขายในระหว่างเวลาทำการในตลาดปกติครับ/ค่ะ | โธษณาในตลาดที่เริ่มขึ้นหลังจบการซื้อขายในวันนั้นหลังปิดตลาดลง |
| ค่าส่วนต่างรายจ่ายเฉลี่ย [5] | 0.16%. ตัวอย่างของบาง ETF ชั้นนำพร้อมอัตราค่าใช้จ่ายของพวกเขา: Invesco QQQ (QQQ) – 0.2% [6] SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY) – 0.0945% [7] | 0.60% และค่าธรรมเนียมเพิ่มเติม เช่น ค่าธรรมเนียมการบริหารบัญชี |
ยอดการลงทุนขั้นต่ำ | ข้อกำหนดในการซื้อขายคือราคาขั้นต่ำของหนึ่งล็อตของ ETF ครับ/ค่ะ | ค่าคงที่และจะไม่ขึ้นอยู่กับราคาหุ้นของกองทุนครับ/ค่ะ |
ข้อดีของการซื้อขาย ETFs และกองทุนรวม
- ความหลากหลาย
- นักลงทุนสามารถเพิ่มโอกาสในการลงทุนในพอร์ตโฟลิโอที่กว้างกว่าเนื่องจากทั้ง ETFs และกองทุนรวมมักถือหลายหลักทรัพย์ เช่น หุ้น พันธบัตร และสินทรัพย์ลงทุนอื่น ๆ
- การบริหาร
- ผู้จัดการจะดูแลงานที่จำเป็นในการบริหาร ETFs และกองทุนรวม ซึ่งรวมถึงการวิเคราะห์ การวิจัย และการซื้อขายของกองทุนและทรัพย์สินลงทุนของมัน
- ความง่าย
- สามารถเข้าถึงได้สำหรับนักลงทุนเกือบทุกคน และทั้งสองนี้มีความเรียบง่ายสำหรับการเข้าใจและการลงทุน
ข้อเสียในการซื้อขาย ETF และกองทุนรวม
- ความยืดหยุ่นในการซื้อขาย
นักลงทุนสามารถเลือกซื้อหุ้นของ ETF และกองทุนรวมเท่านั้น แต่พวกเขาไม่สามารถเลือกหลักทรัพย์บุคคลภายในพอร์ตโฟลิโอของกองทุนได้เนื่องจากพวกนี้ถูกกำหนดโดยผู้จัดการกองทุน นอกจากนี้ ผู้จัดการกองทุนจะควบคุมการซื้อขายของสินทรัพย์ในกองทุน
- ความเสี่ยงทางตลาด
ส่วนใหญ่ ETF และกองทุนรวมมักมีการกระจายที่พิเศษในพื้นที่แน่นอนของตลาด และถึงแม้พวกเขาจะให้การผสมส่วนรวมของสินทรัพย์ลงทุน แต่ทั้งสองก็ยังมีความเสี่ยงตลาดเดียวกับการลงทุนประเภทอื่น ๆ ทุกประเภท
ETFS หรือกองทุนรวม?
การเข้าใจความคล้ายคลึงและความแตกต่างระหว่าง ETFS และกองทุนรวมจะช่วยให้นักลงทุนมีความเข้าใจชัดเจนเกี่ยวกับว่ากองทุนรวมหรือ ETFS เหมาะสมกับวัตถุประสงค์ในการลงทุนและซื้อขายของพวกเขามากขึ้นครับ/ค่ะ
- ETFs (Exchange-Traded Funds)
- สำหรับนักลงทุนที่ต้องการสำรวจตลาดระบุโดยไม่จำเป็นต้องศึกษาบริษัทรายบริษัทแต่ละรายแบบอิสระ คุณสามารถตรวจสอบ ETF ทางธีมาติกได้
- ETF รายการเหล่านี้ตามแนวโครงสร้างที่มีอยู่และรวมกลุ่มหุ้นรายบริษัทที่อยู่ในธีมหรืออุตสาหกรรมเดียวกัน ตัวอย่างหนึ่งของ ETF แบบนี้คือ ARK Innovation ETF (ARKK) ซึ่งลงทุนในธีมนวัตกรรมแบบรบกวนที่มีศักยภาพในการเปลี่ยนแปลงวิธีการทำงานของโลก [8] สำหรับนักลงทุนที่มองหาประสิทธิภาพในการเสียภาษี ก็มักจะมีประสิทธิภาพทางภาษีมากกว่ากองทุนรวมโดยทั่วไป นี่เป็นเพราะการกลไกที่เป็นเอกลักษณ์ของ ETF ในการซื้อขายที่อนุญาตให้ซื้อขายสินทรัพย์ในกองทุนรวมได้ร่วมกัน ส่วนใหญ่ของ ETF ยังมีการบริหารพอร์ตโลโครรายการในรูปแบบแบบไม่รายรับรายจ่ายซึ่งจะมีธุรกรรมน้อยลงเนื่องจากพอร์ตโลโครรายการเปลี่ยนแปลงเมื่อดัชนีหลักเปลี่ยนแปลง [9] ETF สามารถซื้อขายในลักษณะการดำเนินการแบบใช้โอกาส การขายที่สั้น การสั่งซื้อที่หยุด การสั่งซื้อที่จำกัดและการซื้อขายในเวลาจริงเป็นบางวิธีที่นักซื้อขายที่ดำเนินการแบบใช้โอกาสสามารถใช้ในการซื้อขาย ETF ได้
- ฟอนด์รวม
- ฟอนด์รวมมักถูกบริหารจัดการโดยผู้จัดการกองทุนที่พยายามที่จะเหนือกว่าตลาด
- สำหรับนักลงทุนที่กำลังมองหากองทุนที่มีศักยภาพในการเหนือกว่าตลาด ฟอนด์รวมอาจเป็นตัวเลือก แต่ควรทราบว่ากองทุนเหล่านี้มักมีค่าธรรมเนียมสูงและผลกระทบทางภาษีมากมาย นอกจากนี้ยังไม่มีการรับรองว่าผู้จัดการกองทุนจะเหนือกว่าตลาดเสมอไป เหตุอื่นหนึ่งที่คนอาจจะใช้กองทุนรวมคือหากต้องการลงทุนในส่วนที่ไม่มีประสิทธิภาพมาก กองทุนที่บริหารจัดการโดยใช้กลยุทธ์และการดำเนินกิจกรรมที่เหมาะสมสามารถเหนือกว่าในพื้นที่เหล่านี้ได้
- สำหรับนักลงทุนที่ต้องการฝากเงินเป็นประจำหรือใช้วิธีการลงทุนตามราคาดอลลาร์ ฟอนด์รวมที่สามารถซื้อในหน่วยหุ้นเศษอาจเป็นตัวเลือกที่ดี มันช่วยให้นักลงทุนมีความยืดหยุ่นในการลงทุนในจำนวนเงินเดียวกันในแต่ละรายการ ในขณะที่สำหรับ ETF นักลงทุนจำเป็นต้องลงทุนในหน่วยหุ้นทั้งหมดซึ่งขึ้นอยู่กับราคาตลาดปัจจุบัน
สรุป
ทั้งนักลงทุนและนักเทรดเดอร์ควรทำการศึกษาล้วงหน้าก่อนลงทุนหรือเทรดใน ETF หรือกองทุนรวม โดยทั้งสองประเภทของกองทุนลงทุนมีข้อดีและข้อเสียของตนเอง จึงเป็นสิ่งสำคัญที่คุณค้นหาผลิตภัณฑ์ที่เหมาะสมในการตรงกับวัตถุประสงค์ในการลงทุนหรือเทรดของคุณ
สำหรับนักเทรดที่ต้องการเทรด CFDs ใน ETFs คุณสามารถเริ่มต้นเทรดได้ที่ Vantage โดยที่ ETFs ได้ถูกเปิดให้บริการล่าสุดสำหรับลูกค้าทุกคน คลิกที่นี่เพื่อเริ่มต้นการเทรดของคุณได้เลยครับ/ค่ะ.
- “ARKK – Ark Invest” . https://ark-funds.com/funds/arkk/ . Accessed 12 Oct 2022
- “Mutual Fund vs. ETF: What’s the Difference – Investopedia” https://www.investopedia.com/articles/exchangetradedfunds/08/etf-mutual-fund-difference.asp . Accessed 12 Oct 2022
- “Pooled Fund – Investopedia”. https://www.investopedia.com/terms/p/pooledfunds.asp . Accessed 12 Oct 2022
- “ETFs vs. Mutual Funds – Charles Schwab”. https://www.schwab.com/etfs/mutual-funds-vs-etfs . Accessed 12 Oct 2022
- “ETF vs. Mutual Fund: What’s the Difference – NerdWallet” https://www.nerdwallet.com/article/investing/etfs-vs-mutual-funds . Accessed 12 Oct 2022
- “About QQQ – Invesco QQQ” https://www.invesco.com/qqq-etf/en/about.html . Accessed 12 Oct 2022
- “SPDR S&P 500 ETF Trust – State Street Global Advisors SPDR” https://www.ssga.com/us/en/institutional/etfs/funds/spdr-sp-500-etf-trust-spy Accessed 12 Oct 2022
- “ARKK – Ark Invest” https://ark-funds.com/funds/arkk/ . Accessed 12 Oct 2022
- “Tax Efficiency Differences: ETFs vs Mutual Funds – Investopedia” https://www.investopedia.com/articles/investing/090215/comparing-etfs-vs-mutual-funds-tax-efficiency.asp . Accessed 12 Oct 2022
