Updated 
En el trading propietario o “prop trading”, un trader utiliza el capital proporcionado por una firma para ejecutar operaciones, con los beneficios compartidos entre el trader y la firma. De esta manera, el trading propietario ofrece otra forma de obtener ganancias de los rendimientos del mercado sin usar el capital del propio trader, aunque con algunas diferencias en comparación con ser un trader diario.
Sin embargo, convertirse en un trader prop exitoso no está exento de desafíos. Se requiere que los traders prop aprueben un desafío de trading propio antes de tener la oportunidad de operar con cuentas financiadas. Se estima que solo una fracción de los traders que toman el desafío realmente lo aprueban [1].
¿Qué es una Prueba o Desafío de Trading Prop?
Una prueba de trading prop (o desafío) es una evaluación en la que un trader debe demostrar que tiene las habilidades necesarias para operar con los fondos proporcionados por una firma propietaria. Diferentes firmas de trading prop tienen requisitos variados para sus pruebas, y algunas requieren que los traders pasen por varias etapas antes de calificar para una cuenta financiada. Algunas firmas también pueden ofrecer una cuenta demo o simulada para que los solicitantes operen en un entorno sin riesgos.
¿Son difíciles de aprobar estas pruebas? Sí. Estos desafíos están diseñados para evaluar minuciosamente las habilidades y la consistencia de un trader. Para tener éxito, debes tener un dominio sólido de las estrategias de trading y la gestión de riesgos. Sin embargo, con la preparación adecuada, puedes aumentar significativamente tus posibilidades de aprobar el desafío.
Flujo/Proceso del Trading Prop
Aprobar las pruebas de trading propio te coloca en un entorno altamente competitivo donde se espera que cumplas consistentemente con los objetivos de trading asignados. Al mismo tiempo, se espera que evites alcanzar el límite de pérdida total (conocido como límite de drawdown) establecido por la prueba, una hazaña que requiere una comprensión exhaustiva de la gestión de riesgos. Superar el límite de drawdown podría llevar a la descalificación o al cierre de la cuenta, poniendo fin a tu intento de convertirte en un trader prop.
Aunque puede sonar estresante, aprobar una prueba de trading propio te da derecho a una parte de los rendimientos generados por tus operaciones ganadoras. Esto también abrirá el camino para operar cuentas financiadas más grandes. Así es como se ve el proceso de principio a fin:
- Asignación de Capital: La firma proporciona al trader opciones de saldo inicial.
- Estrategia: Se requiere que los traders cumplan objetivos de ganancias periódicamente. Para ello, investigan y desarrollan estrategias de trading. Por lo general, se les da acceso a herramientas de trading de alta calidad por parte de la firma.
- Ejecución de Operaciones: Los traders ejecutan operaciones utilizando el capital proporcionado por la firma. Esto puede implicar la compra y venta de divisas y CFDs de acciones, bonos, materias primas u otros instrumentos financieros.
- Gestión de Riesgos: Los traders deben implementar estrategias de gestión de riesgos para controlar las pérdidas. Deben asegurarse de no exceder los límites de pérdida diaria y total establecidos por la firma de trading prop para evitar perder sus cuentas.
- Análisis de Desempeño: Para garantizar la rentabilidad, la firma propietaria monitorea el desempeño de los traders. A medida que un trader prop demuestra su capacidad para generar ganancias, la firma puede ajustar su porcentaje de riesgo y la asignación de fondos con el tiempo. Los traders experimentados también obtienen la oportunidad de obtener una mayor parte de las ganancias con el tiempo.
Preparándose para una Prueba de Firma Prop
Aprobar la prueba de la firma prop es crucial si realmente deseas comenzar una carrera como trader prop. Dado que esta es una evaluación de tus capacidades de trading, se espera que apliques las mejores estrategias de trading y logres consistentemente operaciones rentables.
Para aumentar tus probabilidades de aprobar la prueba de trading prop, aquí hay algunos aspectos en los que debes enfocarte:
- Estrategia y análisis: El análisis técnico es, sin duda, la herramienta más crucial para un trader. Saber cómo leer e interpretar el gráfico de precios de un activo y comprender los indicadores técnicos relevantes que se deben aplicar es esencial para estimar el movimiento de precios a corto plazo. Utilizar medias móviles, el Índice de Fuerza Relativa (RSI) y las bandas de Bollinger puede ayudar a los traders a entender la volatilidad del mercado y tomar medidas adecuadas en respuesta. Además, no se debe descuidar el análisis fundamental, ya que puede proporcionar contexto y antecedentes para fomentar una comprensión del comportamiento de un activo y proporcionar pistas sobre oportunidades de trading futuras.
- Control emocional: El trading propietario se trata de mantener la disciplina y la compostura. Los mercados pueden exhibir comportamientos impredecibles a veces, y es importante aprender a gestionar tus emociones de manera efectiva cuando las cosas no salen según lo planeado. Ten cuidado de no actuar bajo presión, ya que eso puede llevar a una espiral de malas decisiones.
- Gestión de riesgos: Al operar en los mercados financieros, se espera un cierto nivel de riesgo. La clave es centrarse en prevenir pérdidas sustanciales siguiendo una estrategia de gestión de riesgos sólida. Si se proporciona apalancamiento, utilízalo con prudencia y ten en cuenta su capacidad para aumentar tanto los rendimientos potenciales como las pérdidas. El éxito sostenido en el trading propio depende de una gestión de riesgos efectiva y una comprensión profunda de las herramientas y recursos a tu disposición.
- Simulación del desafío: Antes de intentar la prueba, familiarízate completamente con los objetivos, parámetros de trading y reglas de la firma prop. Utiliza esta información para simular el desafío en una cuenta demo, con el objetivo de maximizar tu rentabilidad mientras consideras cuidadosamente todas las variables relevantes.
Cómo Aprobar la Prueba de Trading Prop
Si te has preparado bien y tienes confianza en tus habilidades, solo necesitas disciplina y un plan de trading detallado para tener éxito. Mantener la consistencia y adherirte a tu plan es esencial. No olvides emplear también estrategias de gestión de riesgos adecuadas. La capacidad de gestionar y recuperarse de los contratiempos puede ser un factor decisivo para aprobar el desafío o no.
Dicho esto, hay estrategias que los traders prop pueden considerar para minimizar el riesgo y fomentar rendimientos decentes, como el scalping y el arbitraje. La combinación de estas estrategias con herramientas de trading avanzadas ayuda a los traders a operar en el mercado con precisión y minimizar las pérdidas. Aquí hay algunas estrategias para ayudar a los traders a maniobrar eficazmente a través del desafío prop:
Estrategia Ganadora 1: Trading de Pares [2]
El trading de pares es una estrategia de trading popular entre traders experimentados, introducida por primera vez en la década de 1980 por Morgan Stanley. La estrategia tiene como objetivo buscar beneficios neutrales en el mercado al operar pares de activos estrechamente relacionados.
Cuando la correlación entre los dos se rompe, se toma una posición larga en el activo con menor rendimiento y una posición corta en el activo con mayor rendimiento. A medida que se restablece la correlación, el trader se beneficia de ambas posiciones.
Tener éxito en la estrategia de pares requiere la capacidad de identificar pares de activos adecuados con una alta correlación estadística de al menos 0.80. Aunque los traders pueden referirse a datos históricos para identificar dichos pares, la correlación puede no mantenerse en la acción futura de los precios.
Estrategia Ganadora 2: Arbitraje
El arbitraje es el acto de capitalizar las discrepancias en el mercado. Estas oportunidades surgen cuando hay una discrepancia en el precio de un activo en diferentes mercados. Dado que estas discrepancias son pequeñas, las operaciones de arbitraje generan beneficios más pequeños. Sin embargo, esto también significa que el riesgo involucrado es menor.
Debido a que las oportunidades de arbitraje pueden ser fugaces, los traders prop utilizan bots y herramientas de monitoreo del mercado para encontrar estas oportunidades y ejecutarlas a velocidades extremas. Sin embargo, algunos desafíos de trading prop no permiten el uso de bots, por lo que debes verificar que el uso de bots no te descalifique.
Dos estrategias populares de arbitraje incluyen el arbitraje de índices y el arbitraje de volatilidad. El arbitraje de índices intenta explotar las discrepancias entre los ETFs o futuros y las acciones subyacentes. Mientras tanto, el arbitraje de volatilidad se centra en identificar discrepancias entre la volatilidad implícita y la volatilidad real en el mercado de opciones.
Estrategia Ganadora 3: Trading de Intervalo Corto
Las estrategias de trading de intervalo corto como el scalping y el day trading son especialmente comunes entre los traders prop exitosos. La idea es capitalizar las fluctuaciones de precios inherentes en los mercados y realizar múltiples operaciones a lo largo del día, cada una de las cuales abarca desde unos pocos segundos hasta unas pocas horas. Los traders buscan obtener beneficios de pequeños movimientos de precios y acumular varias victorias a lo largo del día de trading.
La estrategia exige un tiempo preciso, una toma de decisiones rápida y acceso a herramientas de trading complejas. Este enfoque de trading es altamente competitivo e intenso, y requiere una gestión rigurosa de riesgos y una ejecución disciplinada para minimizar las pérdidas.
Estrategia Ganadora 4: Estrategia de Órdenes de Apertura [3]
En esta estrategia de trading prop, la idea es tomar el mismo lado de la operación que el especialista de la Bolsa de Valores de Nueva York (NYSE) durante la apertura del mercado.
Dado que el especialista de la NYSE es responsable de mantener un mercado ordenado al igualar las órdenes de compra y venta, se puede suponer que las acciones del especialista reflejan su evaluación del sentimiento del mercado y los posibles movimientos de precios.
Por lo tanto, los traders prop se alinean con las acciones del especialista con la esperanza de capitalizar la dirección anticipada del mercado en la campana de apertura.
Cómo Gestionar tu Riesgo en una Prueba de Trading Prop
Al gestionar el riesgo en una prueba de trading prop, se aplican los mismos principios fundamentales que si estuvieras gestionando el riesgo en tus propias operaciones. Comprender las pérdidas máximas (drawdowns) es esencial para una gestión de riesgos efectiva, que tiene como objetivo minimizar las posibles pérdidas mientras se maximizan las ganancias. En las firmas de trading propietario, la gestión de riesgos abarca varios componentes clave:
Estrategia de Gestión de Riesgos 1: Establecer Límites de Capital para Salvaguardar tu Capital de Trading
Durante un desafío de trading prop, se te puede asignar un capital mucho mayor del que estás acostumbrado a operar. Es importante no ceder a la codicia y volverse demasiado confiado.
Esfuérzate por aplicar el mismo principio de limitar tu capital en riesgo por operación al, por ejemplo, 1% o menos. Esto ayudará a evitar que una serie de pérdidas agote la cuenta y potencialmente te descalifique del desafío.
Limitar tu riesgo por operación también fomenta un enfoque más analítico del trading, reduciendo la toma de decisiones emocionales que a menudo conducen a pérdidas significativas.
Estrategia de Gestión de Riesgos 2: Implementar Órdenes de Stop-Loss para Controlar las Pérdidas
Las órdenes de stop-loss son una herramienta crucial de gestión de riesgos que vende automáticamente un instrumento cuando alcanza un precio específico, limitando así la pérdida de una operación perdedora. Al establecer un stop-loss, los traders pueden asegurarse de que sus pérdidas se mantengan dentro de límites manejables, incluso si el mercado se mueve abruptamente en contra de su posición. Este mecanismo ayuda a preservar el capital y evita la tentación de aferrarse obstinadamente a una mala operación.
Estrategia de Gestión de Riesgos 3: Establecer Órdenes de Take-Profit para Asegurar las Ganancias
Las órdenes de take-profit están diseñadas para asegurar las ganancias al cerrar automáticamente una posición de trading una vez que alcanza un nivel de ganancias predeterminado. Esta estrategia garantiza que las ganancias se realicen antes de que las condiciones del mercado puedan revertirse, protegiendo los rendimientos de las caídas repentinas. Implementar órdenes de take-profit permite a los traders establecer objetivos claros para cada operación. Esto reduce la tentación de aferrarse a ganancias excesivas, lo que puede llevar a posibles pérdidas.
Estrategia de Gestión de Riesgos 4: Diversificar tu Portafolio para Mitigar el Riesgo
Concentrar toda tu exposición en un solo activo puede generar grandes riesgos. Por lo tanto, diversificar los activos que operas en diferentes mercados puede reducir la exposición al riesgo de tu portafolio. Al no concentrar todo tu capital de trading en un solo activo o mercado, reduces efectivamente el impacto de un mal desempeño en cualquier área sobre tu portafolio en general.
Estrategia de Gestión de Riesgos 5: Dominar el Control Emocional para un Trading Disciplinado
Mantén la disciplina siguiendo el plan de trading y las reglas de gestión de riesgos, independientemente de las condiciones del mercado. Esto será clave para evitar decisiones impulsadas por el miedo o la codicia. Desarrollar este nivel de control emocional requiere práctica regular y autoconocimiento. Mantener un diario de trading y revisar tus resultados regularmente puede ayudarte a aprender de tus errores y a identificar desencadenantes emocionales.
4 Errores Comunes al Tomar Pruebas de Trading Prop
- Las pruebas de trading prop presentan situaciones de alta presión, especialmente para los principiantes. Esta mayor presión puede llevar a cometer errores que un trader normalmente no cometería. Aquí tienes una lista de cuatro errores comunes que debes evitar mientras tomas la prueba.
- Gestión de riesgos ineficiente: Una de las principales razones por las que los principiantes fallan en su prueba de trading es olvidar implementar estrategias de gestión de riesgos. Utiliza siempre órdenes de stop-loss y take-profit para garantizar la rentabilidad mientras minimizas los riesgos.
- Trading por venganza: Los mercados pueden mostrar comportamientos ilógicos, infligiendo pérdidas inesperadas en tus posiciones. La peor manera en que un trader puede responder es ingresar nuevas posiciones sin realizar un análisis adecuado, con la esperanza de recuperar sus pérdidas. En su lugar, tómate un momento para recobrar la calma, reevalúa tus suposiciones y comienza una nueva operación con la mente despejada.
- Inconsistencia e impulso: Siempre crea una estrategia y un plan de trading y adhiérete a él. Distraerse con otras oportunidades del mercado lleva a operaciones impulsivas que podrían interrumpir tu plan de trading y reducir tu probabilidad de éxito.
- Sobreapalancamiento: El sobreapalancamiento es un factor de riesgo significativo en el trading que ocurre cuando un trader utiliza fondos prestados o derivados para aumentar el rendimiento potencial de la inversión. Aunque el apalancamiento puede amplificar las ganancias, también puede magnificar las pérdidas, lo que lleva a resultados potencialmente catastróficos. Siempre aborda el apalancamiento con precaución, y cuando tengas dudas, recuerda que las victorias lentas y constantes son siempre superiores a las apuestas especulativas salvajes.
Si has desarrollado tus habilidades y has dominado la gestión de riesgos, considérate listo para una prueba de trading prop. Los puntos que aseguran el éxito son la estabilidad emocional, la disciplina, la gestión de riesgos y la disposición para aprender con el tiempo. Dicho esto, Vantage Elite está dando la bienvenida a traders talentosos para que tomen su prueba y comiencen sus carreras como traders prop. Si estás listo para el desafío, ¡únete hoy al Desafío Vantage Elite!
Reference
- “WHY ARE FOREX PROP FIRM CHALLENGES SO HARD TO PASS? – Lux Trading Firm”. https://luxtradingfirm.com/2022/05/30/why-are-forex-prop-firm-challenges-so-hard-to-pass/. Accessed 18 July 2024.
- “Pairs Trade: Definition, How Strategy Works, and Example – Investopedia”. https://www.investopedia.com/terms/p/pairstrade.asp. Accessed 18 July 2024.
- “14 Best Prop Trading Strategies 2024 – LinkdIn”. https://www.linkedin.com/pulse/prop-trading-strategies-quantifiedstrategies-km5df. Accessed 18 July 2024.
